人寿保险能在你去世后为亲人提供经济保障，但选对类型，还能在生前就保护好你的钱包。简单来说，人寿保险分两类：定期寿险和终身寿险。终身寿险提供终身保障，有税务优惠和分红潜力，但保费较高。定期寿险则是在特定时期内提供收入保障，保费更亲民。
Raymond James旗下BMD Financial Ltd.创始人Brooke Dean用一个形象的类比解释了这两种选择：租房vs.买房。”定期寿险就像租公寓，”她说。像租房一样，你支付一定时期的保费。期限结束时——就像租约到期——消费者走人，保单里没有任何所有权或净值。而终身寿险则像买房，Dean说。这类保单前期保费较高，但随时间推移可以积累净值，人们可以像用房屋净值贷款一样，用保单借款。
两者在财务规划中各有用途，决定哪个更适合取决于个人需求。CanWise人寿保险服务销售总监Jeffrey Talor表示，终身寿险可能是转移财富最干净利落的方式之一。例如，当成年子女继承父母的资产——如房屋、度假屋或企业时——这些资产将按市场公允价值评估，任何资本增值都要纳税。终身寿险可以提供现金来支付税款，而无需出售任何资产。”如果没有足够的现金流，这是我们发现的一个很好的税务规划策略，”Talor说。
终身保单还可以提供分红。Dean说，保费的一部分通常会代表保单持有人进行投资，目标是最大化分红。但这对所有人——尤其是年轻人——来说，可能不是最佳投资策略。Dean说，她50岁以下的客户经常询问终身寿险，因为他们听说这可能是一种投资策略。”如果纯粹把它当作投资策略，而你还没有积累多少投资，那就不太适合，”她说。相反，她建议只有在注册储蓄账户已用满额度、正在寻找其他方式使用闲钱时，才考虑将其作为投资工具。
Talor说，也有人购买终身保单是为了留下遗产。例如，Talor说他见过祖父母购买终身保单作为给孙辈的礼物——为他们在成年时建立一个可以动用或借款的”金蛋”。保单持有人越年轻，保单积累现金价值的时间就越长。
定期寿险的吸引力在于更实惠、更容易获得——为有房贷和孩子的年轻家庭提供特定时期内足够高的保障。Talor说，定期寿险的保费可能比终身寿险便宜10到15倍。”普通加拿大人负担不起他们需要的终身保险额度，”他补充道。Talor说，他经常看到客户选择定期和终身寿险的组合，这样既能在短期内得到保障，又能在长期内积累净值。
Dean说，有些保险公司允许将定期寿险保单转成终身寿险，而不会损失之前已支付的保费。但她强调，人们需要问自己为什么同时需要两者。”房贷还没还清吗？如果你去世了，还有孩子要抚养吗？”她问道。”但同时，你的收入不错，RRSP和TFSA也已经用满了额度。””你想要定期险，因为它便宜，能提供保障；但你也想开始投资另一种产品，让资产更多元化。”
